近日，松延動(dòng)力發(fā)布全球首款定價(jià)萬(wàn)元以內(nèi)的人形機(jī)器人Bumi，將曾經(jīng)遙不可及的“未來(lái)科技”拉到“科技普惠”的準(zhǔn)消費(fèi)級(jí)門檻。而不久之前，“特斯拉向三花智控下達(dá)50億元人形機(jī)器人訂單”的傳聞，也讓三花智控這家家電零部件企業(yè)股價(jià)飆升。

技術(shù)的突破正以前所未有的速度發(fā)生，市場(chǎng)的熱烈反響也印證了人形機(jī)器人的巨大潛力，它們共同指向一個(gè)關(guān)鍵信號(hào)：人形機(jī)器人從“概念”走向“使用”的臨界點(diǎn)已至，而家電上游企業(yè)，憑借其技術(shù)基礎(chǔ)、制造經(jīng)驗(yàn)和資源優(yōu)勢(shì)，正迎來(lái)前所未有的發(fā)展機(jī)遇。

技術(shù)、政策、供應(yīng)鏈：家電上游企業(yè)跨界的“窗口”

在2024年年報(bào)中，三花智控明確將“仿生機(jī)器人機(jī)電執(zhí)行器”列為戰(zhàn)略新興業(yè)務(wù)。對(duì)于家電零部件企業(yè)，機(jī)電執(zhí)行器等部件與家電核心部件在技術(shù)底層存在同源性，為跨界提供了基礎(chǔ)。例如，在空調(diào)壓縮機(jī)電機(jī)等方面積累的技術(shù)經(jīng)驗(yàn)，可以為機(jī)器人伺服電機(jī)制造提供基礎(chǔ)。同時(shí)，家電技術(shù)服務(wù)商在智能控制算法等方面的積累，也與機(jī)器人運(yùn)動(dòng)控制、環(huán)境感知等環(huán)節(jié)的技術(shù)需求有所交叉。這種優(yōu)勢(shì)，讓家電上游企業(yè)能較快切入人形機(jī)器人部件的研發(fā)與制造。

除了底層技術(shù)的銜接，松延動(dòng)力將人形機(jī)器人價(jià)格拉至萬(wàn)元內(nèi)，揭示出人形機(jī)器人的競(jìng)爭(zhēng)不僅是技術(shù)的競(jìng)賽，更是材料成本、生產(chǎn)效率和供應(yīng)鏈體系的綜合較量。目前，三花智控已在杭州、墨西哥兩大基地布局機(jī)器人相關(guān)業(yè)務(wù)，涉及機(jī)電執(zhí)行器、域控制器、諧波減速器等的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售。在多年激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)下，家電上游企業(yè)練就的全鏈條管控能力，從原材料采購(gòu)到自動(dòng)化精益生產(chǎn)，再到供應(yīng)鏈高度協(xié)同，或能為人形機(jī)器人實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)和價(jià)格平民化提供關(guān)鍵支持，解決零部件價(jià)格高、供貨周期長(zhǎng)等問(wèn)題。

家電上游企業(yè)的多方面優(yōu)勢(shì)，又恰逢政策機(jī)遇。黨的二十屆四中全會(huì)提出“堅(jiān)持智能化、綠色化、融合化方向，加快建設(shè)制造強(qiáng)國(guó)”，并將“發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力”作為高質(zhì)量發(fā)展的核心引擎。在智能化領(lǐng)域，具身智能技術(shù)的突破正推動(dòng)家電向家庭服務(wù)終端演進(jìn)，而人形機(jī)器人作為具身智能最理想的載體之一，將為家電上游企業(yè)的跨界提供動(dòng)能。

前景廣闊，機(jī)遇與考驗(yàn)并存

當(dāng)前，我國(guó)人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)正處于快速發(fā)展階段。據(jù)中國(guó)信通院預(yù)測(cè)，2045年后我國(guó)在用人形機(jī)器人或超過(guò)1億臺(tái)，整機(jī)市場(chǎng)規(guī)?？蛇_(dá)約10萬(wàn)億元級(jí)別。廣闊的市場(chǎng)前景，讓家電上游企業(yè)有望在傳統(tǒng)家電行業(yè)周期中創(chuàng)造新的增長(zhǎng)曲線。而家庭服務(wù)、日常陪伴等明確的應(yīng)用場(chǎng)景，也為這條賽道提供了更為穩(wěn)定的需求預(yù)期。

然而，家電上游企業(yè)跨界這一賽道并非毫無(wú)障礙，仍面臨從技術(shù)適配到供應(yīng)鏈角色轉(zhuǎn)變的諸多挑戰(zhàn)。在技術(shù)層面，家電部件和智能功能多服務(wù)于“固定場(chǎng)景”，如空調(diào)制冷循環(huán)、洗衣機(jī)旋轉(zhuǎn)洗衣、語(yǔ)音交互等，其模式相對(duì)穩(wěn)定，而人形機(jī)器人需要在動(dòng)態(tài)場(chǎng)景中實(shí)現(xiàn)靈活移動(dòng)與精準(zhǔn)操作，對(duì)執(zhí)行器的響應(yīng)速度和靈活度等提出了更高要求，這需要家電上游企業(yè)在技術(shù)上突破升級(jí)。

其次，不同于家電部件生產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)化，不同人形機(jī)器人產(chǎn)品在設(shè)計(jì)和場(chǎng)景需求上差異較大，趨向于供應(yīng)商提供定制化生產(chǎn)，甚至參與研發(fā)。這意味著企業(yè)要從“標(biāo)準(zhǔn)件供應(yīng)商”向“協(xié)同創(chuàng)新伙伴”轉(zhuǎn)變，提升技術(shù)響應(yīng)和定制化服務(wù)能力。

在競(jìng)爭(zhēng)格局上，家電上游企業(yè)并非唯一的跨界玩家，還將直面來(lái)自工業(yè)自動(dòng)化、新興科技、汽車等領(lǐng)域的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。面對(duì)匯川技術(shù)、綠的諧波等企業(yè)在技術(shù)和算法方面形成的壁壘，家電上游企業(yè)需找到并建立差異化優(yōu)勢(shì)。

盡管挑戰(zhàn)重重，但面對(duì)國(guó)補(bǔ)政策退坡效應(yīng)下的增長(zhǎng)壓力，上游企業(yè)布局這一賽道，為家電行業(yè)提供了結(jié)構(gòu)性突圍的新方向。對(duì)三花智控等企業(yè)來(lái)說(shuō)，機(jī)器人核心部件的毛利率遠(yuǎn)超傳統(tǒng)家電部件，既能帶來(lái)新的營(yíng)收增長(zhǎng)點(diǎn)，又能優(yōu)化其營(yíng)收結(jié)構(gòu)。同時(shí)，人形機(jī)器人的技術(shù)研發(fā)還能夠反哺家電產(chǎn)品，賦能家電產(chǎn)品體驗(yàn)升級(jí)，推動(dòng)行業(yè)高端化、智能化轉(zhuǎn)型。

松延動(dòng)力創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)姜哲源提出的方向也值得關(guān)注：家庭陪伴場(chǎng)景可作為人形機(jī)器人現(xiàn)階段的重點(diǎn)，以此逐步開(kāi)拓消費(fèi)市場(chǎng)。因此，在消費(fèi)者對(duì)品質(zhì)生活需求日益提升的背景下，當(dāng)家電上游企業(yè)深度融入人形機(jī)器人制造體系，實(shí)際上是在為其走進(jìn)家庭服務(wù)場(chǎng)景鋪設(shè)基礎(chǔ)，為家電行業(yè)創(chuàng)造新機(jī)遇。

目前，人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)已走到歷史性拐點(diǎn)，家電上游企業(yè)在這一賽道前景可觀。長(zhǎng)期來(lái)看，伴隨人工智能的發(fā)展和消費(fèi)者對(duì)家庭服務(wù)機(jī)器人的高度期待，其深度參與不僅將加速人形機(jī)器人的普及進(jìn)程，更有可能重塑未來(lái)家居的形態(tài)，開(kāi)啟一個(gè)家電與機(jī)器人協(xié)同服務(wù)的新時(shí)代。